Peter har godtaget, at der findes huldrer, nøkker og andre væsener, som ikke alle kan se. Men han kan – og hvor sejt er det ikke lige? Men urgamle, farlige kræfter ulmer under overfladen, og da nogen forsøger at stjæle den nøgle, som hans huldreveninde, Tyri, har lovet at vogte med sit liv, drages Peter...